Dreifachboden
Definition
Der Dreifachboden ist ein seltenes, aber starkes bullisches Umkehrmuster der Technischen Analyse, bei dem der Kurs dreimal annähernd dasselbe Tief testet, ohne es zu unterschreiten, bevor er nachhaltig nach oben ausbricht. Das Muster gilt als besonders zuverlässiges Kaufsignal.
Was ist der Dreifachboden?
Der Dreifachboden ist eine Erweiterung des Doppelbodens und gehört zu den stärksten bullischen Umkehrformationen in der Technischen Analyse. Der Kurs testet eine Unterstützungszone dreimal, ohne sie nachhaltig zu durchbrechen, und bricht anschließend mit Nachdruck nach oben aus. Da die Formation seltener auftritt als der Doppelboden, wird ihr Auftreten von vielen Analysten als besonders bedeutsames Signal gewertet.
Erkennungsmerkmale
- Drei Tiefpunkte: Alle drei Böden liegen auf annähernd gleichem Kursniveau (Toleranz: max. 2–3 %)
- Nackenlinie: Das höchste der beiden Zwischenhochs dient als maßgebliche Widerstandslinie
- Vorausgegangener Abwärtstrend: Die Formation bildet sich nach einem klaren Kursrückgang
- Volumen: Idealerweise nimmt das Volumen bei jedem aufeinanderfolgenden Tief ab; beim Ausbruch über die Nackenlinie sollte das Volumen deutlich ansteigen
- Zeitstruktur: Die Formation kann sich über Wochen bis Monate erstrecken – je länger, desto aussagekräftiger
Handelssignal
Das Kaufsignal wird ausgelöst, wenn der Kurs die Nackenlinie (höchstes Zwischenhoch) auf Tagesschlusskursbasis überwindet. Vor dem Ausbruch bleibt die Situation unentschieden; drei erfolgreiche Tests einer Unterstützung bauen jedoch erheblichen Kaufdruck auf.
Stop-Loss: Knapp unterhalb des dritten Tiefpunkts platzieren.
Zielkursberechnung
Die Projektionsmethode entspricht dem Doppelboden:
Kursziel = Nackenlinie + (Nackenlinie − Tiefstkurs)
Manche Analysten nutzen als Nackenlinie den Durchschnitt der beiden Zwischenhochs, andere das höhere der beiden – letzteres ist die konservativere Variante.
Praxisbeispiel
Eine Aktie bildet drei Tiefs bei ca. 50 €. Das höhere der beiden Zwischenhochs liegt bei 62 €. Nach dem Ausbruch über 62 € ergibt sich ein Kursziel von: 62 + (62 − 50) = 74 €.
Abgrenzung zum Doppelboden
Der Dreifachboden weist durch den dritten Bodentest eine stärkere Unterstützungszone nach. Gleichzeitig benötigt er mehr Zeit zur Ausbildung und gibt dem Markt mehr Gelegenheit, die Unterstützung zu bestätigen. In der Praxis verschwimmen die Grenzen – technische Analysten erkennen manchmal erst im Nachhinein, ob es sich um einen Doppel- oder Dreifachboden handelt.
Zuverlässigkeit und Grenzen
Der Dreifachboden gilt als zuverlässiger als der Doppelboden, weil die Unterstützungszone dreifach bestätigt wurde. Dennoch sind Fehlsignale möglich, besonders wenn der Ausbruch ohne erhöhtes Volumen erfolgt oder in einem übergeordneten Bärenmarkt stattfindet.
Hinweis: Dieser Artikel dient ausschließlich der Information und stellt keine Anlageberatung dar. Chartformationen liefern keine Garantie für künftige Kursentwicklungen. Investitionsentscheidungen sollten auf Basis einer umfassenden Analyse und ggf. professioneller Beratung getroffen werden (§ 34 WpHG).