ABCD-Muster (Chartformation)
Definition
Das ABCD-Muster ist eine der einfachsten harmonischen Chartformationen und beschreibt eine dreiwellige Preisstruktur mit zwei parallelen Kursschwüngen (AB und CD), die über Fibonacci-Verhältnisse miteinander verknüpft sind. Es signalisiert eine potenzielle Trendumkehr am D-Punkt.
Was ist das ABCD-Muster?
Das ABCD-Muster gilt als das Fundament aller harmonischen Chartformationen. Es wurde von H.M. Gartley beschrieben und von Larry Pesavento und Scott Carney weiterentwickelt. Das Muster besteht aus vier Punkten (A, B, C, D), die drei Kursschwünge definieren: AB, BC und CD. Der Grundgedanke ist simpel – zwei symmetrische Preisbewegungen (AB und CD) mit einem Retracement (BC) dazwischen.
Aufbau und Struktur
Das bullische ABCD-Muster verläuft wie folgt:
- A → B: Abwärtsbewegung (initialer Schwung)
- B → C: Korrektur nach oben (Retracement von AB)
- C → D: Neue Abwärtsbewegung (symmetrisch zu AB)
Das bearische ABCD-Muster verläuft spiegelbildlich – AB nach oben, BC nach unten, CD nach oben bis zum D-Punkt.
Erkennungsmerkmale und Fibonacci-Verhältnisse
Klassisches ABCD:
- BC = 61,8 % oder 78,6 % Retracement von AB
- CD = 127,2 % oder 161,8 % Extension von BC
Alternativ (AB=CD):
- Die CD-Bewegung ist gleich lang wie AB (Preisreichweite und/oder Zeitreichweite)
- Diese Variante ist optisch leichter erkennbar und für Einsteiger geeignet
Handelssignal
Der Einstieg erfolgt am D-Punkt:
- Bullisch: Kauf am D-Punkt mit Erwartung einer Erholung
- Bearisch: Verkauf (oder Leerverkauf) am D-Punkt mit Erwartung einer Korrektur
Zur Bestätigung empfehlen sich Candlestick-Umkehrmuster (z. B. Hammer, Shooting Star) oder Divergenzen in RSI/MACD am D-Punkt.
Stop-Loss: Beim bullischen Muster knapp unterhalb von D, beim bearischen knapp oberhalb von D.
Zielkursberechnung
Typische Kursziele nach Einstieg am D-Punkt:
- Erstes Ziel: 38,2 % Retracement der CD-Bewegung
- Zweites Ziel: 61,8 % Retracement der CD-Bewegung
- Erweitertes Ziel: Punkt A (vollständige Umkehr)
Abgrenzung zu anderen Mustern
Das ABCD-Muster ist der Kernbaustein komplexerer harmonischer Muster wie Gartley, Bat und Crab. Diese enthalten alle ein eingebettetes ABCD-Muster als Teil ihrer Fünf-Punkte-Struktur. Wer ABCD beherrscht, legt damit das Fundament für alle weiteren harmonischen Techniken.
Praxisbeispiel
Aktie A fällt von 100 € (Punkt A) auf 80 € (Punkt B). Anschließend steigt sie auf 87,24 € (Punkt C = 61,8 % Retracement von AB). Dann fällt sie erneut auf ca. 67,64 € (Punkt D = 161,8 % Extension von BC). An D wird ein bullischer Einstieg gesucht; erstes Ziel: ca. 75 €.
Hinweis: Dieser Artikel dient ausschließlich der Information und stellt keine Anlageberatung dar. Chartformationen liefern keine Garantie für künftige Kursentwicklungen. Investitionsentscheidungen sollten auf Basis einer umfassenden Analyse und ggf. professioneller Beratung getroffen werden (§ 34 WpHG).